[서울파이낸스 김소윤기자] 아이엠투자증권은 4일 하반기는 아이마켓코리아가 성수기를 맞아 실적개선이 기대된다며 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 4만원으로 상향 조정했다.

 

이달미 아이엠투자증권 연구원은 "올 2분기 실적은 전년동기의 일회성 비용(삼성전자 건자재납품, 해외법인 실적유입)으로 비용집행 발생과 무형자산 감가상각비 집행으로 인해 저조한 실적을 시현했다"며 "하지만 하반기는 아이마켓코리아의 전통적인 성수기이기 때문에 실적개선세가 전망된다"고 분석했다.

 

이어 "안연케어 영업 정상화로 이익률이 7% 수준으로 회복될 것"이라며 "전년도 4분기 일회성 비용(과일수입 대행으로 인한 미수채권 발생) 23억원 집행으로 이익 베이스가 낮기 때문"이라고 설명했다.

 

삼성향 매출에 대해서도 "삼성향 매출의 경우 2분기에 인식되지 못했던 삼성전자쪽 건자재 수주 150억원이 3분기에 이연될 전망"이라며 "안연케어는 3분기에 리모델링한 암병동 200개가 오픈 예정이어서 월 200억원 이상의 매출액과 정상적인 영업이익률 7%를 시현할 것"이라고 전망했다.

 

이러한 안정적인 삼성향 매출과 안연케어의 M&A를 통한 추가적인 성장동력 확보로 아이마켓코리아의 실적 개선세가 부각될 것이라는 진단이다. 이 연구원은 "안연케어 인수를 통해 추가적인 모멘텀을 확보했고, 안연케어 자체적으로 신규사업에 대한 M&A가능성이 충분히 있어 이 부분이 주가 상승 모멘텀으로 작용할 것"이라고 내다봤다.