저금리·부실대출·금소법 등 악재 산적
[서울파이낸스 이종용기자] 올해 업황악화로 고전을 면치 못한 은행들은 내년에도 녹록치 않은 한해를 보낼 것으로 예상된다. 국내외 경기부진이 지속되면서 △자산성장 여력 제한 △건전성·수익성 악화 가능성 △고객관점에서의 영업체계 점검 등이 은행권 주요 이슈가 될 것으로 예상되기 때문이다.
우선 내년에도 가계부채에 대한 정부의 보수적인 정책기조가 지속되면서 높은 성장세를 기대하기 어려울 것으로 전망된다. 작년 상반기 이후 기업대출 성장율이 유지되고 있음에도 불구하고, 가계대출 성장율이 하락하고 있다.
신한FSB연구소는 "작년 정부의 가계부채종합대책 발표 이후 증가폭이 다소 둔화됐다'며 "향후에도 부동산 시장 부진과 가계부채에 대한 정부정책 기조가 이어지면 증가폭 둔화가 지속될 것"이라고 예상했다.
저금리 기조, 경기 부진 등에 따른 수익성 악화와 신규부실 확대도 발등의 불이다. 내년에도 국내 경기 및 부동산 시장의 부진이 지속될 것으로 예상되면서 대손비용 증가로 이어져 은행권의 이익규모가 감소하고, 취약계층 등을 중심으로 신규부실이 더욱 확대될 가능성이 있다.
또한 지속되고 있는 저금리 기조는 은행의 대표 수익성 지표인 순이자마진율(NIM) 개선을 지연시키고 있다. 한국은행이 올 연말이나 내년 상반기 금리인하에 나설 경우 NIM의 추가하락도 불가피하다.
금감원에 따르면 국내 은행들의 3분기 NIM 평균은 2.06%였다. 이는 지난 2009년 3분기(1.92%) 이후 최저치로, 이런 추세라면 4분기에 은행권 평균 NIM이 2%가 무너질 것으로 예상된다.
하학수 이트레이드증권 연구원은 "올 하반기 2차례, 내년 상반기 추가적인 기준금리 인하가능성을 감안하면 내년 2분기까지 NIM 하락은 불가피하다"며 "향후 자산성장 여력도 제한적일 것으로 보인다"고 전망했다.
은행권의 건전성 지표도 주목해야할 부분이다. 올 들어 가계부문 집단대출 및 기업부문의 조선건설업 등을 중심으로 신규부실이 확대됐고, 특히 취약계층을 중심으로 신규부실이 더욱 확대되고 있다.
금감원에 따르면 지난달 말 국내은행의 대출 연체율은 1.35%다. 이중 가계대출 연체율은 1.01%로 지난 8월에 이어 또다시 2006년 이후 최고치다. 내년에는 저소득층 및 과다채무 계층, 경기민감 업종의 한계기업 등을 중심으로 추가적인 부실 확대 가능성이 농후하다.
아울러 정부가 금융소비자 보호 관련 법·제도 체계를 강화하면서 은행 영업체계 전반에 대한 재점검도 요구되는 상황이다.
이와 관련 금융당국은 금융소비자보호법 제정을 추진하고 있다. 금소법은 '사전정보제공-금융상품 구매-사후피해 규제' 금융소비 전과정을 아우르는 법체계로, 지난 7월 국무회의를 통과했다.
한정태 하나대투증권 애널리스트는 "최근 은행업종은 저금리 기조와 정부의 규제 강화 및 공공재 역할에 대한 기대에 발목이 잡혀있다"며 "당분간 부진한 실적개선과 정부규제 및 가계부채의 위기 가능성에 시달릴 수밖에 없다"고 전망했다.
