[서울파이낸스 박시형 기자] KB국민은행은 이사회에서 캄보디아 소액대출금융기관(MDI, Microfinance Deposit-taking Institution)인 프라삭 마이크로파이낸스(Prasac Microfinance Institution Limited) 지분 70%를 인수하기로 결의했다고 26일 밝혔다. 이번 지분 취득으로 KB국민은행은 1대 주주가 된 후, 2년 뒤 잔여지분 30%를 취득할 계획이다.
KB국민은행은 프라삭 마이크로파이낸스와 2016년부터 관계를 유지해 왔으며, 2019년 5월 캄보디아 중앙은행으로부터 적격 인수기관으로 사전승인(Pre-approval)을 취득한 후 인수 조건을 협의해왔다.
프라삭 마이크로파이낸스는 캄보디아 MDI 중 1위(2018년 시장점유율 41.4%)로, 캄보디아 내 177개 영업망을 갖추고 있다. MDI는 일반 마이크로파이낸스(MFI)와 달리 정기예금과 저축성 예금을 수취할 수 있다.
프라삭 마이크로파이낸스는 은행을 포함한 캄보디아 전체 금융기관 중에서 대출점유율 3위를 차지하고 있다. 2018년 자기자본이익률(ROE) 29.4%, 순이자마진(NIM) 8.3%, 당기순이익 미화 약 7800만 달러(907억원)를 시현했다. 부실채권(NPL) 비율도 0.7%로 안정적 수준에서 관리되고 있다.
프라삭의 인수가격은 6억340만달러(한화 약 7020억원), 주가순자산비율(PBR) 2.13배(2019년말 예상 장부가 기준) 수준으로 2015년 이후 캄보디아에서 거래된 금융기관의 평균 인수가격 2.51배(최근 거래된 MDI의 인수가격은 2.66배) 대비 낮은 수준이다. 현재의 수익창출력을 고려하면 2년 후 잔여지분 인수를 포함한 가격은 PBR 1.48배 수준으로 더 낮아질 것으로 예상된다.
KB국민은행은 캄보디아에 은행 법인을 설립해 6개의 지점을 운영하고 있다. 이번 프라삭 인수로 리테일과 디지털 부문의 역량을 이전하는 등 기존 은행들과 차별화된 경쟁력을 선보일 것으로 국민은행은 기대했다.
KB국민은행 관계자는 "이번 프라삭 인수는 KB국민은행의 글로벌전략의 일환인 아시아 리테일 네트워크 확장의 중요한 전환점이 될 것"이라며 "장기적으로는 상업은행 전환을 통해 캄보디아 내 선도은행으로 도약하고, 이를 기반으로 동남아 지역으로의 비즈니스 확장을 추진해 나가겠다"고 말했다.
KB국민은행은 조만간 주주들과 프라삭의 지분 인수를 위한 주식매매계약(SPA)을 체결할 예정이며, 딜 클로징(Deal Closing)은 한국과 캄보디아 금융 당국의 승인과 확인 실사 등 조율과정을 거쳐 2~3개월 후 완료될 예정이다.
